小议金融对实体经济的支持作用

今年以来，商业银行结合富阳市经济社会发展的特点，结合各银行信贷规模受控的实际，在加大信贷支持的同时，进一步加大了传统新业务尤其是表外业务的发展，多渠道多形式的帮助企业解决融资困难。2012年末，银行承兑汇票余额166.29亿元，全年新增62.32亿元，增长59.94％；累计签发银行承兑汇票330.2亿元，同比增加107亿元，增长47.93%。利用贵金属租赁业务发生2.47亿元；福费廷业务发生2.1亿元；保理业务发生6.8亿元。这些对地方来说是新业务的传统业务，近几年来发展较快，对于缓解企业融资难的问题发挥了积极的作用。

商业银行结合富阳市“工业兴市”的战略，积极采取有效措施，大力推进金融支持工业经济发展。优化业务流程，进一步完善信贷管理方式，优化信贷审批流程。从调查情况看，各银行推出新的信贷管理模式，如中行富阳支行复制了上级行的“中银信贷工厂———新模式中小企业业务”，浦发银行富阳支行推出了“二区一链”中小企业特色金融服务模式等。在贷款审批时间上要缩短20%以上，极大地方便了企业办事。（五）业务创新层出不穷商业银行在传统业务的基础上，结合富阳市工业经济的特点，不断创新信贷产品，支持企业有效地信贷需求。如中行富阳支行推出了“网络通宝”产品，允许企业通过网上申请；中信银行富阳支行承销富春江集团短期融资券6亿元，帮助其发行了债券投资类理财产品；富阳农村合作银行大力推动存货质押、专利权质押贷款业务，建行富阳支行推出了“善融贷”产品（为信用贷款），等等。这些产品针对性强，适用范围广泛，有力地支持工业经济发展。

一、金融支持地方实体经济发展面临的问题

在金融的大力支撑下，富阳市实体经济尤其是工业经济发展确实取得了较快的发展。2012年，全市规模以上工业销售产值达1156.8亿元，增长12.6%；造纸、通信、铜加工、建材等传统支柱产业实现销售产值778.5亿元，增长13.3%；产值超亿元的工业企业达到219家；全年工业性投资突破百亿达103.7亿元，增长15%,占全市固定资产投资的44.24%。尽管2012年金融支持富阳工业经济发展取得了一定的成效，但仍然存在着一些问题和不足，对富阳市的工业经济发展甚至于实体经济的发展都将产生长远的影响，对地方经济发展方式的转变和转型升级发展的影响更为深远。

（一）信贷资金投向不够合理

目前富阳市商业性银行机构已有20家，还有一家正在筹建之中，可以说目前富阳的金融市场从机构来说已趋于饱和，而各银行经营定位的同质化加剧了金融市场的竞争，个别领域的竞争已表现为过度竞争甚至于恶性竞争。有的银行为完成上级行的考核任务，将发展眼光纷纷瞄准富阳市内的规模较大、经营良好的企业，为了能从中分得一些份额，降低准入门槛，不管企业是否需要资金或企业把资金投向于何处，不断地提高对这些优势企业的授信和信贷投入，部分经营较好的企业往往能得到多家银行的青睐，得到大量的信贷资金，造成了目前企业信贷的大量集中。而对一些暂时优势并不明显的企业，银行则采取谨慎对待，使一些中小企业尤其是小微企业则得不到银行的有效支持。

（二）企业投资扩张缺乏科学性

有些企业对近年来国际、国内的经济发展形势以及政策没有进行深入的分析和认识，加上企业家急功近利的心态，对自身发展前景较为乐观。再加上近年来从银行融资较为便捷，对企业自身的扩张及对外投资更为盲目乐观，盲目投资，规模过度扩张，主营业务不佳实行跨行业经营战略转型。随着整体经济形势的下滑，由于企业自身经营不善，涉足民间借贷较多，银行融资过度，相互担保出现问题等，导致企业在这过程中出现发展根基不牢、后劲不足的情况，较多的企业流动资金已呈固化趋势，最终引发资金链断裂情况，使企业难以维持。

（三）信息不对称问题

一是企业财务信息的不对称。主要的还是企业内部财务管理的问题，由于目前在企业财务管理方面缺乏有效地控制和管理，导致部分企业在财务管理上的不规范。企业“四张报表”（财政、银行、主管部门、企业各一张）的存在，使得银行甚至其他部门对企业的信息处于雾里看花的情形，难分真伪。二是企业基本信息的不对称。目前一些大型企业普遍存在的大量子公司和关联企业模式，使得银行很难对企业有全面的了解，造成银行信贷较大的潜在风险隐患。

（四）银行风险控制问题

今年以来，富阳陆续出现一些较大企业的资金链风险，由此而涉及的担保企业也很多，这些企业普遍的现象就是在银行有大量的贷款，如果这些企业的资金风险处置不当，这些贷款就会成为不良贷款，对银行方面造成较大的风险控制压力。如果一旦银行信贷风险持续暴露并得不到有效解决，势必对该银行的日常经营带来诸多的限制，尤其是信贷管理方面，如审批权限的上收、授信额度的控制，这样对地方的信贷投入较为不利。

（五）企业担保风险问题

从目前富阳的企业融资情况看，由于受可抵押资产的限制，大量的信贷都使用担保方式。考虑到担保公司的费用问题，企业更多的采取企业互保模式，一般的企业都形成了各自的担保圈，而这个圈子内企业规模及经营管理水平同质化倾向尤为明显。由于近年来担保风险的日益突出，企业也在不断调整担保业务，其担保圈也日益缩小，随着圈内各企业融资总量的不断放大，使其圈内每个企业的担保额度日益扩大，潜在风险也不容小视。而近年来富阳发生的雪达公司资金链断裂、中汉卓信集团资金链问题等所引发的后续问题，就是涉及的担保企业的救助问题，牵涉范围较广。

二、相关对策建议

（一）提振信心，政银企共渡难关

从当前整体经济形势来看，对于企业来说，最为重要的问题是“存活”，无论企业怎样的经营困难，只有“存活”了，才能有后续的发展。尤其是目前经济持续低迷，企业经营持续亏损，企业家普遍信心持续不足等不利形势之下，需要政银企三方合力共进，共渡难关。从地方政府来说，要帮助企业了解把握经济发展规律，分析目前经济发展趋势，解读国家以及地方政府相关经济调控政策，适时出台相关支持政策，让广大的企业明白，困难只是暂时的，也是经济发展的规律所在，帮助企业坚定信心，知难而进，力争在下一轮的经济竞争中取得先发优势。从银行来说，目前企业在经营中存在了很多的困难，但最终还是归结于资金，只要有资金支持，企业就能生存，一方面要结合地方实际，继续合理适度增加信贷投入，帮助那些发展前景较好但或多或少存在困难的企业渡过难关；另一方面，要加大对企业投资的支持力度，适度增加合理的投资项目配套资金，支持这些企业转化成为地方经济发展的新动力。从企业来说，要摆正心态，正视目前面临的整体经济形势和企业存在的困难，要树立长远发展的理念，前瞻性地分析判断经济发展，坚定信心，想方设法地使企业持续经营，确保企业能长期“存在”发展。

（二）坚定共赢理念，深入推进银企合作

一是要正视当前经济发展现状，摆正银行业在促进实体经济发展中的位置。银行业机构要充分认识发展经济与银行发展二者兴衰与共的关系，高度重视实体经济对于地方经济社会发展的重要意义，进一步稳固与企业形成的合作共赢、长期信任的银企关系。要正确认识目前实体经济面临的考验，合理处理好与企业的利益关系，积极争取上级政策倾斜，切实加大金融支持力度，支持和帮助企业应对困境和经济变化，共克时艰，共渡难关。二是要改善信贷管理机制，建立健全适合地方经济发展的信贷管理和服务方式。要进一步转变现有的信贷管理理念，合理制定绩效考核机制，进一步完善信贷管理方式，严格信贷审查，规范信贷审批，确保信贷投入总量适度、投向科学合理。要加强金融业务创新，紧密结合地方实体经济发展的特点，创新开发适合本地实体经济发展的金融产品，帮助企业拓宽融资渠道和金融服务方式，支持企业争取经营效益的最大化。要完善贷款定价机制，结合地方实体经济发展实际适度合理制定利率浮动幅度，实实在在的降低企业融资成本，帮助企业获得更大、更多的发展动力。三是要统筹兼顾，建立健全支持地方经济社会整体良性发展的金融服务体系。要切实加大对小微企业的金融支持力度，在进一步加大信贷投放的同时，适度降低贷款利率，支持小微企业更好地发展。要强化社会责任意识，不恶意压贷、随意抽贷，帮助企业渡过难关，支持地方经济平稳健康运行。

（三）加强风险防范，营造良好的经济发展环境

一是要建立健全企业风险预警监测机制，紧密结合地方经济运行实际适时完善监测内容，搭建部门间信息交流平台，不断扩大信息共享，注重前瞻性风险分析，不断提高监测预警的有效性，为区域性风险防范提供强有力的决策支撑。二是要注重基础建设。要加强企业家队伍建设，开展企业经营管理培训和风险意识教育、社会诚信教育等，帮助企业家逐步树立现代企业管理的经营管理理念、投资理念、风险应对理念等，进一步完善企业内部管理，不断提高企业自主应对风险的防范和处置能力。要加强中介机构尤其是财务管理相关中介机构的监督管理，对存在弄虚作假行为的中介机构，要加大力度坚决予以打击，进一步规范其经营行为，确保各类信息的真实、准确。探索建立企业信息共享机制，建立多部门共用的企业信息共享平台，解决企业“四张财务报表”现象，推动企业信息透明化，确保企业信息的真实有效。三是建立健全区域风险处置机制。重点是要建立健全企业风险应急处置机制，探索建立依法合规的应急处置操作流程和实施细则，建立企业风险防范“防火墙”制度和救助评估决策机制，明确各相关部门工作职责，提高风险处置水平和成效。要建立企业风险责任追究制度，明确企业以及企业主责任，落实企业主责任承担，使政府救助真正体现公平、公正。

（四）创新管理模式，缓解企业担保难

从全国各地的经济发展来看，企业融资担保圈始终存在，由于银行在信贷管理方面存在诸多的限制，企业担保圈无论是范围还是金额都在快速增大，其潜在的风险也日益放大。从近年来出现的各类企业资金风险事件中，由出险企业担保圈所延伸的风险远大于出险企业自身，更多的企业也是因为担保而引发自身的风险，防范担保风险已成为企业不得不面临的重要问题。一是要创新资产抵押登记，推动信贷产品创新。在企业实际的经营中，能被银行信贷业务作为抵押的资产品种较少，更多的资产由于诸多的原因无法用于贷款抵押，如苗木企业的苗木资产、部分企业持有的股权（如银行股权）等等一些资产，由于不能进行抵押登记，企业无法使用这些资产来办理抵押贷款，迫使企业转而寻求其他企业担保。要积极推进资产抵押登记改革，探索建立更加符合地方实际的资产抵押登记模式，改进抵押贷款管理方式，帮助企业扩大有效抵押范围，以此也减少企业之间互保行为。二是完善土地、房产等指导价格调整机制。要建立健全政府有关土地、房产等资产指导价格的定期调整机制，使企业拥有的土体、房产等资产价值尽量与市场价格相匹配，有助于提高企业贷款的抵押物价值，提高企业抵押贷款比例，从而减少贷款担保比例。三是推动担保行业健康发展。从当前担保行业实际来看，还存在诸多的问题，结合当前经济运行的严峻性，需要重新思考担保业的发展道路。要认清企业担保圈风险化解与支持担保公司发展二者的关系，坚定担保公司扶持政策，转变担保公司寻求利益最大化的理念，改变当前以商业化为主导的担保体系模式，逐步建立符合地方经济发展需求而又健康充满活力的担保体系。要坚持以促进地方经济健康发展为第一要务，大力发展政策性担保公司，鼓励发展商业性担保公司，探索建立行业互助基金或行业担保公司，逐步形成以非营利性担保行为为主、营利性担保行为为辅的担保体系，形成依法、合规、有序的担保行业，至少能在当前的经济形势下有效促进地方经济的发展，减少企业间的互保行为，帮助企业缓解担保难题的同时进一步化解企业担保圈风险问题。

（五）完善企业经营机制，优化内部管理模式

时间对于每个人来说是公平的，但机会永远属于那些准备充分的人。近年来，各地频繁出现企业风险事件，这些事件引发因素或有诸多的不同，但以同一行业为例，更多的体现出来的正是企业经营管理能力的较量，一些经营管理水平较好的企业经营状况明显要好于那些管理水平相对较差的企业。另外，从企业发展途径来看，较多的企业正是在企业经营管理上有了质的突破，才有了以后无论在规模还是效益、实力等方面的飞跃式发展，而更多的企业则受制于经营管理能力而沦为平凡。而当前国内外经济发展较为严峻的现状，也正是国家经济发展调整时期，因此，要引导企业充分利用这次的时机，认真分析企业在经营管理中存在的不足，进一步完善企业经营管理模式，建立健全现代化的企业管理制度，重点是要改变现有的管理水平低下、财务制度不健全等现状，为企业在今后一个时期的发展打下扎实的基础，在提高自身经营能力的同时，切实提高企业抗风险能力。

（六）加快项目推进，夯实地方实体经济发展基础

要围绕实体经济发展战略，用发展的眼光、长远的眼光来正视地方实体经济发展，在注重培育本地实体经济的同时大力开展招商引资工作，促进地方实体经济发展“本地”与“外来”二方面齐步共进。一是要注重培育本地小微实体经济发展，引导并支持其健康较快发展，为地方经济构筑潜在的发展基础。二是加快现有实体经济投资项目的推进。地方政府要认真分析区域内所实施的实体经济投资项目，有必要对所有项目进行实证评估，对项目实行分级、分类管理推进，避免出现好心办坏事的现象。要坚持依法合规原则，帮助项目投资主体解决施工所面临的困难，协调解决项目融资问题，推动项目顺利完工，能真正成为地方实体经济发展的强劲后力。三是要加大外来投资引进力度。要进一步改善政务环境，建立健全投资配套服务，加强地方基础设施建设，以此促进营造良好的投资环境。要进一步完善地方实体经济发展长远规划，明确实体经济发展重点，有选择性地开展招商引资工作，大力引进外来投资，促使其在地方生根成长，使引入的外来投资能真正成为拉动地方经济发展的巨大动力。（本文作者：王健敏、吕望军 单位：中国人民银行富阳市支行）